本片由以《天下第一拳》扬威国际市场的导演郑昌和自编自导。晚唐昭宗时代，藩镇割据，镇国公李明（尹一峰）恃强作恶，鱼肉百姓，「追魂琵琶」穆俊杰（凌云）联同六刺客，订下剌杀李明的计划。穆手持六个头骨骷髅拜会李明，令李明以为心腹…

老拳师宋武阳突遭百武馆馆徒袭击，幸好女儿宋莹莹与弟子赵志豪及时救驾才幸免于难；宋武阳自知年迈力衰，已经没有足够的精力来传授武艺给赵志豪，同时又担心邪派夺走全国大赛的锦标，于是面谕赵志豪改投尚武馆习艺，以夺魁为期许。赵志豪…

玉青（何莉莉）是大企業家的掌珠，一次偶然，與家貧的遠平（凌雲）一見鍾情，玉青父對此頗為不滿。玉青為助遠平交付母親的醫藥費用，瞞著他偷取家中珍藏的小佛像變賣，怎知青父見失去小佛像，乃前往報警；玉青與遠平驚惶間，為怕坐牢，雙…

本片的金毛狮王与金庸《倚天屠龙记》小说人物无关，导演为何梦华，编剧是江阳。故事描述，侠盗金毛狮戴逍遥（赵雄），武功高强，为血衣帮主汪劲草（王侠）所忌，一夜戴雨夜归家途上，遭汪率徒众突袭，胸部中五毒神砂掌，只好突围逃亡；戴…

民国初年，集贤武馆主人平伯被日本高手谷岚所杀，其子铁娃（川原）入山投大舌头，并将家传「霹雳拳」秘籍交予凤妞（王金凤）保存。铁娃于山中与大舌头之女红蝴蝶（施思）相处甚得。时谷岚之子谷刚（南宫勋）自日本学成归来，悦凤妞美色，…

顧文宗飾演的老拳師突遭百武館館徒襲擊，幸好汪萍飾演的女兒與羅烈飾演的弟子及 時救駕纔幸免於難；顧自知年邁力衰，已經沒有足夠的精力來傳授武藝給羅烈，同時 又擔心邪派奪走全國大賽的錦標，於是面諭羅烈改投尚武館習藝，以奪魁為期許…